昨晩は、月末・四半期末を睨んでフローの動きからドルが堅調推移となった。本日も月末のこういったフローが継続するのか注目しておきたい。
本日の金融政策としては、７月３０－３１日開催分の日銀・金融政策決定会合議事録、スイス国立銀行やメキシコ中銀が政策金利を公表する。
特に７月３０－３１日開催分の日銀金融政策決定会合は、株価の暴落や円高の要因となっており、タカ派的な姿勢が焦点となるが、ただ、これも既に終わった材料であり、影響は限られそう。一方スイス国立銀行やメキシコ中銀は、利下げ想定されている。想定通りの利下げであれば、一定の織り込みとなるが、予想に反するケース、また声明での次の姿勢が示された場合、大きな動きが出るリスクは考慮しておきたい。
経済指標としては、独１０月ＧＦＫ消費者信頼感調査、南ア８月卸売物価指数、米国では、第２四半期ＧＤＰと個人消費の確定値、８月耐久財受注、週間新規失業保険申請件数、８月住宅販売保留指数と９月カンザスシティー連銀・総合指数などが発表される。
注目は、第２四半期ＧＤＰと個人消費の強弱となるが、既にＦＯＭＣで今後の利下げ姿勢が示されており、強い数値でも影響は限られそう。ただ、ＦＲＢが懸念している労働環境に関しては、今夜の週間新規失業保険申請件数が良好な結果となるなら、一部にシナリオ通りの利下げペースに疑問も高まりそうだ。
要人発言としては、イベントが多く、パウエルＦＲＢ議長をはじめ発言機会も多い。特にＦＲＢでは、既に今年あと０．５０％の利下げが想定されているが、利下げを急がない姿勢が強調されるとドルを支える見通し。またラガルドＥＣＢ総裁も、次の会合に向けての思惑が焦点となる。
その他堅調が続く株価、米７年物国債の入札に絡めて、米長期金利の動向にも注意を払っておきたい。
戦略としては、ドル円は、下値を１３９．５８まで拡大もこれを維持する形。上値は、１４５円が押さえると買いは利食い、売りは越えるなら止めて、１４６．２９、１４７．２１－３５、１４８．２７、１４９．３９越えをストップに、順次売り場探しとなる。下値は、１４３．８６を前に下げ渋りでは、売りは利食いで買っても、割れるなら止めて、１４２．８９をストップに加直し。更に割れても１４１．７４、１４１．１３、１４０．４３－４５をストップに買い直し。更には１４０円前後から買い下がって、１３９．５８や１３９．５０割れをストップ、割れるケースでは倍返しも検討されるが、１３９円、１３８．５０のサイコロジカルが維持されると売りは利食い優先で、買いもタイト・ストップで検討したい。
ユーロドルは、１．０６６６を維持して、１．１２１４まで反発も、現状はこれが上値を抑える形。下値は、１．１０８３－０４ゾーンを前に、下げ渋りでは売りは利食い優勢。買ってもストップは１．１０６８割れ。割れても１．１００２－０５、１．０９５０、１．０８８２、１．０７７８、１．０７１０、１．０６２４－６６、１．０６００割れをストップに順次買い直しとなる。上値は、１．１２１４を前に上げ渋りでは買いは利食いで、売りは越えるなら止めて１．１２７６、１．１３９６、１．１４９５越えをストップに順次売り直しとなる。
ポンドドルは、下値を１．２６１３までで支えて、１．３４３０まで上値拡大も更なる展開とならず、上値は１．３４３０－３１を前に上げ渋りでは買いは利食いで、売りは越えるなら止めて、１．３５００や１．３５５０、１．３６４４、１．３６９０、１．３７４９などをストップに順次売り場探し。下値は、１．３２４９を前に下げ渋りでは売りは利食いで、買いは割れるなら止めて１．３１４６－７５、１．３１１５、１．３００２－３３、１．２９４０－７５、１．２８８２、１．２７９９、１．２７２６、１．２６６５、１．２６１３－１６割れをストップに、順次買い直しとなる
一方クロス円では、ユーロ円は、下値を１５５．１５で維持して、１６１．６７まで再反発。上値は１６１．６７を前に、上げ渋りでは買いは利食い優先で、売りは越えるなら止めて１６２．８９－１９、１６３．８８、１６４．８３－１２、１６６．５６、１６７．９５、１６８．２０越えをストップに順次売り場探し。下値は、１５９．８６－２６を前に下げ渋りでは売りは利食いで、買いは割れるなら止めて１５９．０５－２４、１５８．４２、１５７．７８、１５７．０５－１１、１５６．７３、１５６．０５、１５５．１５、１５４．４２、１５３．１５、１５０円割れをストップに順次買い直しとなる。
ポンド円は、１８３．７２まで再下落もこれを維持して、１９３．３３まで再反発。ただ、上値は、１９３．２７－４９ゾーンが押さえると買いは利食いで、売りは越えるなら止めて１９３．９９、１９５．６２、１９６．７０、１９９．４８越えをストップに順次売り場探し。下値は、１９１．３４－７６ゾーンが維持されると売りは利食いで、買いは割れるなら止めて１９０．１４、１８８．７３、１８８．１７、１８７．３６、１８６．６８、１８５．８４、１８５．２９、１８３．７２－７７、１８２．８１－０６、１８１．６１、１８０．６９、１８０．１１割れをストップに順次買い場探しとなる。
豪ドル円は、下値を９３．６０で維持して９９．３６まで再反発。上値は９９．３６が押さえると買いは利食いで、売っても超えるなら止めて、９９．８７－０２、１０１．７８、１０２．２９、１０３．１２越えをストップに順次売り場探しとなる。下値は、９７．６３－００を前に下げ渋りでは、売りは利食いで買っても割れるなら止めて、９６．７２をストップに買い直し。更には、９５．３３、９４．７０、９３．４３－８７、９３円や９２円、９１．３６、９０．１４割れをストップに順次買い場探しとなる。
ＮＺＤ円は、８６．２８で下値を支えて、９１．２３まで再反発。上値は９１．２３が押さえると買いは利食い優先で、売りは越えるなら止めて９１．６６、９２．８０、９５．３０、９６．４１－８３越えをストップに売り直しとなる。下値は、９０．２４を前に下げ渋りでは売りは利食い優先。買いは割れるなら止めて、８９．８０、８９．３８、８８．６１、８７．５０－８８、８７．１１、８６．８５、８６．２８、８５．８６、８５．００－３６割れをストップに順次買い直しとなる。
